ネットキャッシュって、現金から借金を引いた残り？

現金から有利子負債を引いた残りだよ。プラスなら手元資金が借金より多い、マイナスなら借金の方が多いんだ。ファクトブックの画面では、この差し引きをネットキャッシュと書くよ。銀行や、預り金が大きい会社では出さないことがあるよ。

その理解で合ってるんだよ。ネットキャッシュがマイナスの状態を、ネットデットとも呼ぶんだ。金額の大きさだけでなく、営利で利息を払えるかもセットで見るよ。マイナスだから即危ない、という一段ではないよ。